Secara umum, yang dimaksud reksa dana indeks adalah reksa dana yang dikelola guna mendapat hasil investasi setara dengan sebuah indeks yang dijadikan acuannya. Acuan jenis reksa dana ini bisa berupa indeks obligasi atau indeks saham. 

Jenis reksa dana ini memiliki kemiripan dengan reksa dana terbuka dan bisa dibeli maupun dijual setiap waktu di hari kerja bursa. Produk reksa dana ini ditujukan untuk investor yang mengutamakan transparansi atas aktivitas investasinya. Mengenai manfaat, risiko, ketentuan, hingga cara transaksinya, reksa dana jenis ini tak jauh berbeda dengan produk reksa dana lain pada umumnya. 

Agar bisa meraih hasil investasi yang setara dengan indeks acuannya, Manajer Investasi atau MI akan mengalokasikan portofolionya di saham yang ada di acuannya. Dalam kata lain, Manajer Investasi akan mengalokasikan portofolionya di emiten saham pada indeks acuannya seakurat mungkin. 

Dengan begitu, Manajer Investasi tak harus secara aktif melakukan pengelolaan portofolio investasinya, atau dalam istilahnya disebut sebagai strategi investasi yang pasif. Produk ini menyediakan pasar lebih luas dan ongkos operasional lebih rendah. Sederhananya, MI tak perlu melakukan beragam analisis tentang perusahaan atau emiten apa saja yang sebaiknya dipilih ketika mengelola reksa dana jenis ini. 

Selain itu, MI juga tak diharuskan melakukan kegiatan transaksi saham guna mempercantik kinerja portofolio investasinya, ataupun elemen lain pada proses pengelolaannya secara aktif. Daripada melakukan trading, MI bakal menyusun portofolio menyerupai indeks yang dijadikannya sebagai acuan.

Sebagai produk yang menjadikan indeks tertentu sebagai acuan, jenis reksa dana ini tentu memiliki beragam keuntungan atau kelebihan yang kerap dijadikan sebagai bahan pertimbangan investor sebelum memilihnya, antara lain:

• Biaya Operasional Lebih Murah:

  Salah satu keunggulan utama dari produk reksa dana indeks ini adalah biaya operasionalnya yang cenderung lebih rendah dibanding jenis reksa dana lain. Alasannya karena RD jenis ini tak mengharuskan Manajer Investasi aktif mengelola portofolio dan melakukan analisis terkait pengambilan keputusan investasi. Hal tersebut ditengarai oleh pengelolaan portofolio RD indeks hanya perlu disesuaikan dengan indeks acuannya.

  Karena tak ada aktivitas trading secara aktif tersebut, MI umumnya tak membebankan biaya transaksi terlalu besar pada para kliennya. Oleh karena itu, tidak mengherankan jika produk investasi ini memiliki biaya operasional yang murah dan kerap menjadi bahan pertimbangan utama bagi investor saat ingin memilihnya.

• Risiko Tak Seagresif Reksa Dana Saham:

  Kelebihan lainnya, risiko reksa dana indeks juga tak seagresif reksa dana saham kendati sama-sama termasuk sebagai produk investasi berjangka panjang. Risiko pasar dari produk bisa dibilang lebih terukur sebab mengacu terhadap indeks yang jelas.

  Lain dari reksa dana saham di mana kinerjanya amat dipengaruhi strategi investasi Manajer Investasi. Dalam kata lain, jika strategi yang diambil MI kurang tepat, hal tersebut bisa berimbas buruk pada performa produknya. Karena itu jenis reksa dana ini lebih cenderung dipilih oleh investor yang ingin menanam modal di instrumen risiko tinggi tapi tetap terukur.

• Jaminan Transparansi Portofolio Investasi:

  Keunggulan lain dari reksa dana indeks adalah jaminan transparansi portofolio, di mana investor bisa dengan mudah memahami di mana dana investasinya dialokasikan. Sebagai contoh, jika Anda membeli RD indeks yang mengacu pada indeks IDX30, bisa diketahui jika Manajer Investasi mengalokasikan dana Anda ke beragam produk investasi sesuai indeks tersebut.

Seperti yang telah dijelaskan sebelumnya, kinerja dari reksa dana indeks umumnya disusun menyerupai indeks saham atau obligasi yang dijadikan sebagai acuan. Bagus tidaknya performa dari reksa dana ini tak dinilai berdasarkan dari tingkat imbal hasil yang diberikan, tapi didasarkan dari selisih return dengan kinerja produk acuannya.

Sehingga, sekalipun performa RD indeks ini lebih baik ketimbang acuannya dan memiliki selisih yang besar, bisa dikatakan jika kinerja produk ini tergolong buruk. Selisih antara reksa dana dengan acuan biasa disebut sebagai tracking error.

Tentunya, semakin kecil selisih RD indeks ini dengan acuannya, investor akan menganggap jika produk tersebut memiliki kinerja yang apik. Bahkan, performanya terbilang sempurna jika tracking error setara 0 karena persis sama dengan indeks acuannya.

Meski menawarkan beragam keuntungan di atas, reksa dana indeks tetap memiliki beberapa kekurangan yang perlu diperhatikan oleh investor, antara lain:

• Tak Fleksibel:

  Karena pengelolaan investasinya dibuat setara dengan indeks acuan, reksa dana jenis ini tidak fleksibel. Artinya, Anda tidak bisa memilih obligasi atau saham di luar dari daftar pada indeks acuan, meski memiliki peluang imbal hasil yang tinggi atau lebih menjanjikan.

• Mudah Terpengaruh Perubahan Pasar:

  pasar. Sehingga, kinerjanya mudah berubah melihat kondisi pasar dan mengharuskan investor untuk mampu mengambil langkah proaktif menanggapi hal tersebut.

• Peluang Keuntungan Terbatas:

  Selain itu, investor juga perlu memahami jika reksa dana ini umumnya hanya memberi peluang keuntungan yang terbatas dan tak berbeda jauh dengan kinerja indeks acuannya.

Mengacu dari pengertiannya, reksa dana indeks memiliki beberapa jenis yang disesuaikan dengan acuannya. Untuk lebih jelasnya, berikut adalah beberapa contoh produk RD indeks.

Cermati.com berkomitmen untuk melindungi dan merahasiakan data pribadi Anda. Seluruh data atau informasi yang Anda masukkan selama proses pengajuan dilindungi menggunakan teknologi enkripsi dan keamanan termutakhir sehingga terlindungi dengan baik.

Agar keamanan data pribadi Anda tetap selalu terjaga, berikut beberapa tips dan hal yang perlu diperhatikan:

• Jangan Sembarangan Memberikan Informasi Pribadi
  Jangan pernah sembarangan memberikan informasi pribadi kepada siapapun di luar situs Cermati. Data pribadi yang dimaksud antara lain adalah informasi pribadi, sandi (password), KTP, Foto Selfie, NPWP, dll.
• Jaga Kerahasiaan Kode OTP
  Jangan memberikan kode OTP yang masuk melalui SMS / e-mail kepada siapapun termasuk pihak-pihak yang mengatasnamakan diri sebagai Cermati.
• Jangan Berkomentar Sembarangan
  Jangan pernah mempublikasikan data pribadi Anda di kolom komentar media sosial manapun agar tetap aman.
• Waspada Terhadap Akun Media Sosial Palsu
  Hati-hati terhadap segala informasi yang diberikan oleh akun palsu yang mengatasnamakan diri sebagai Cermati. Berikut akun media sosial cermati yang terverifikasi:
  • Instagram Resmi Cermati (@cermati)
  • Facebook Resmi Cermati (@Cermati)
• Gunakan Aplikasi Resmi Cermati di Play Store
  Unduh aplikasi resmi Cermati melalui Play Store. Hindari mengunduh aplikasi Cermati dari website atau link lain selain dari Google Play Store.
• Waspada Terhadap Link Mencurigakan
  Website resmi Cermati hanya bisa diakses pada domain https://www.cermati.com/. Mohon hati-hati apabila Anda menerima pesan atau informasi dari seseorang untuk mengakses/mengklik link tertentu di luar website atau akun media sosial resmi Cermati.
• Perhatikan Alamat E-mail Resmi Cermati
  Penyampaian informasi promo, pengajuan, dan informasi lainnya via e-mail hanya dilakukan lewat alamat e-mail resmi Cermati berikut ini:
  • @cermati.com
  • @newsletter.cermati.com
  • @info.cermati.com
  Abaikan apabila menerima e-mail lain dengan alamat berbeda yang mengatasnamakan diri sebagai pihak Cermati.
• Selalu Perbarui Sandi Akun Cermati Anda
  Supaya akun tetap aman, perbarui sandi akun Cermati Anda setiap 3 bulan sekali. Pembaruan sandi bisa dilakukan melalui menu akun saya dan pilih ganti kata sandi. Apabila lalai atau merasa akun Anda tidak aman, segera lakukan pergantian sandi akun Cermati Anda supaya akun tetap aman.

• Reksa Dana Pasar Uang
• Reksa Dana Pendapatan Tetap
• Reksa Dana Saham
• Reksa Dana Syariah
• Reksa Dana Campuran